Королівство Нідерландів є одна з найбільш стійких та конкурентоспроможних економік як у Європі, так і у світі в цілому, що має велике значення у глобальному господарстві.
На протязі багатьох років Нідерланди для Росії є одним із ключових у світі постачальників наукомістких товарів, послуг та управлінських технологій, країна-транзитер і логістичний хаб для російського експорту, а також важливий партнер у сфері здійснення транскордонних інвестицій. При цьому, починаючи з середини 1990-х років Нідерланди є податковим та фінансовим хабом для великих російських компаній, як приватних так і державних.
Нідерланди – традиційно один з найбільших торгових партнерів Росії (третє місце у світі після Китаю та Німеччини, друге в Європі після Німеччини), їхня частка в сукупному торговому обороті Росії до початку пандемії COVID-19 трималася на рівні 6–7%. До 2020 року за обсягом прямих накопичених інвестицій Нідерланди займали друге місце після Кіпру інвесторів в Росії. У багатьох галузях російської економіки нідерландські інвестиції відігравали значну роль. Станом на 2020 рік в Росії було зареєстровано близько 200 компаній за участю нідерландського капіталу. Серед пріоритетних напрямків нідерландського інвестування в Росії є природо-ресурсозбереження, промислове використання вторинної сировини, зелена енергетика, нові технології для тваринництва та рослинництва.
Водночас, Нідерланди станом на середину листопада 2022 року були єдиною країною, яка продовжувала поставки сирої нафти з Росії до Північної Європи.
Джерело: https://twitter.com/EerikNKross/status/1595519237933654021
З початком агресії Росії проти України в 2014 році, а також, з моменту введення 17 березня 2014 року санкцій ЄС щодо Росії, зокрема і Нідерландами, а також після 17 червня того ж року, коли сталася авіакатастрофа з малайзійським Боїнгом, інвестиційна діяльність між Нідерландами та Росією майже заморожена.
Довідково: станом на 2014 рік товарообіг між Росією та Нідерландами становив 73,2 млрд. доларів США. Обсяг російського експорту в Нідерланди становив майже 68 млрд. доларів США та частка Нідерландів у зовнішній торгівлі Росії становила 9,4 відсотка. Росія посідала восьме місце серед партнерів Нідерландів з часткою 3,3 відсотка у зовнішньоторговельному обороті Нідерландів. Експорт Нідерландів в Росію становив 0,9% (5,2 млрд. доларів США). На кінець 2014 року обсяг накопичених інвестицій нідерландського походження в економіку Росії становив понад 68 млрд. доларів США (17,8% від усіх іноземних інвестицій), з них прямих інвестицій майже 24 млрд. доларів США.
Враховуючи це, фінансова сфера Нідерландів зазнала опосередкованих збитків, пов'язаних із зменшенням або припиненням співпраці з компаніями, що потрапили під санкції ЄС, а також скороченням угод з контрагентами в Росії та збільшенням фінансових ризиків кредитування експортноорієнтованих кластерів економіки країни акредитації - Росії.
Однак, незважаючи на зовнішні фактори, Росія та Нідерланди залишалися важливими партнерами в торгово-інвестиційній сфері.
Довідково: в 2021 році товарообіг Росії з Нідерландами склав 46,4 млрд. доларів США, збільшившись на 62,52% (17,9 млрд. доларів США) порівняно з 2020 роком. Експорт Росії до Нідерландів у 2021 році становив 42,2 млрд. доларів США, збільшившись на 69,83% (17,3 млрд. доларів США) порівняно з 2020 роком. Імпорт Росії з Нідерландів у 2021 році становив 4,3 млрд. доларів США, збільшившись на 14,17% (531,5 млн. доларів США) порівняно з 2020 роком.
У 2021 році понад 3 тис. Нідерландських компаній експортували товари до Росії та майже 2 тисячі компаній імпортували товари з Росії. В 2021 році компанії Нідерландів експортували до Росії товарів на понад 5 млрд. євро.
За даними, зібраними KSE Institute, у 2021 році 92 голландських компанії (з часткою в капіталі 50+%) забезпечили роботою щонайменше 29 800 людей, ці компанії отримали $5,0 млрд річного доходу, заплатили $220 млн податків, мали $2,9 млрд капіталу та $4,2 млрд активів.
6 компаній (7% з 92 спостережуваних компаній) вже повністю вийшли з Росії з продажем своїх часток, близько 25% співробітників вже залишили або незабаром залишать попереднє місце роботи у зв'язку з їх виходом. Ще 30 компаній оголосили про плани покинути Росію, у 2021 році в них працювало 8 200 людей, вони отримали $1,8 млрд (36%) річного доходу, мали $1,1 млрд капіталу та $1,3 млрд активів. Але принаймні 32 компанії все ще залишаються, а 24 компанії вичікують і обмежують свої інвестиції.
Наступна таблиця базується на даних, доступних для ТОП голландських публічних компаній, які працювали/працюють у РФ:
Рішення іноземних компаній по країнах і чисельності персоналу в Росії
Найбільш «залежними» від Росії за часткою виручки (більш ніж 2%) в цій країні є голландські компанії в 3 галузях: Товари широкого вжитку, Алкоголь і тютюн та Електроніка.
ТОП галузей за кількістю голландських компаній та часткою доходів та кількістю локацій в РФ з бази даних:
Як реагують голландські компанії?
З 92 компаній в базі KSE 35% голландських компаній все ще залишаються в Росії, ще 26% чекають, дещо обмежуючи свою діяльність, 33% вже анонсували про свій вихід і 7% вже пішли з продажем своїх акцій. Деякі голландські компанії є одними з прикладів чистого виходу з російського ринку, тоді як інші кидають виклик вимогам виходу, незважаючи на тиск.
Повний вихід
6 голандських компаній (або 7% від загального числа), які входять до бази даних KSE, повністю залишили російський ринок і продали свої долі участі/акції (всі вони мають статус KSE «вийшли», юридично голландських бенефіціарів в них більше немає):
KPMG (Консалтинг та право, Статус за KSE - вийшли) Навесні представник KPMG International сказав:
«Ми вважаємо, що разом з іншими глобальними компаніями ми несемо відповідальність відповісти на триваючий військовий напад російського уряду на Україну. В результаті наші російські та білоруські фірми вийдуть з мережі KPMG. KPMG має понад 4500 співробітників у Росії та Білорусі, і припиняє наші робочі відносини з ними, багато з яких були частиною KPMG протягом багатьох десятиліть, що неймовірно важко. Це рішення не про них – це наслідок дій російського уряду». У червні запис про засновника було видалено з реєстру, а в липні АКЦІОНЕРНЕ ТОВАРИСТВО «КПМГ» було перейменовано на АКЦІОНЕРНЕ ТОВАРИСТВО «КЕПТ».
Prosus (Онлайн сервіси, Статус за KSE - вийшли) Зареєстрована в Нідерландах компанія Prosus, що входить до південно-африканського інвестиційного холдингу Naspers, який також є материнською компанією OLX Group, уклала угоду про продаж своєї частки в одному з найпопулярніших російських сервісів оголошень Avito місцевій компанії. Kismet Capital Group (Kismet) за 151 мільярд рублів (2,4 мільярда доларів). Prosus відмовляється від частки в 403 мільйони доларів російської соціальної мережі VK. Prosus NV відмовився від своєї частки в найбільшій соціальній мережі Росії за безцінь, вийшовши з компанії, якою керує керівник, який перебуває під санкціями США.
Home Credit (Фінанси та платежі, Статус за KSE - вийшли) Home Credit B.V. — міжнародна небанківська фінансова установа, заснована в 1997 році в Чехії зі штаб-квартирою в Нідерландах. Home Credit оголосила про підписання угоди про продаж своїх російських банківських активів і дочірніх компаній групі індивідуальних інвесторів на чолі з Іваном Тиришкіним. Придбання Home Credit and Finance Bank (HCFB) та його дочірніх компаній згаданою групою призведе до виведення Home Credit Group з російського ринку. Структура чеської групи Home Credit вийшла з капіталу KhF Bank, передавши йому свою частку в 49,5%, випливає з даних ЕГРЮЛ.
SPAR (FMCG, мала 466 супермаркетів і отримувала майже 64% своєї виручки з Росії, Статус за KSE - вийшли), Nutreco (Їжа та напої, Статус за KSE - вийшли), Brunel International (Консалтинг та право, Статус за KSE - вийшли) - компаній, які повністю припинили співпрацю з Росією.
Компанії, які ігнорують вихід
Swinkels Family Brewers/Bavaria (Їжа та напої, Статус за KSE - залишаються) Bavaria вважає що не порушує жодних правил чинним контрактом з росіянами. За словами материнської компанії Swinkels Family Brewers, існує ліцензійна угода з російською пивоварнею Московської пивоварної компанії, яка дозволяє їм варити пиво під назвою Bavaria. Ця угода не підпадає під санкції, запроваджені проти Росії через війну в Україні. Чинна угода з Московською пивоварною компанією про виробництво пива під назвою «Баварія» поки що реалізується. Раніше Swinkels Family Brewers припинила поставки в Росію до подальшого розпорядження. Також перевірялися фінансові операції з країною.
GasTerra (Енергетика, нафта та газ, Статус за KSE - вичікують) У березні на веб-сайті компанії з’явилася заява: «Як компанія та як співробітники, ми приголомшені, стурбовані та розгнівані війною, розпочатою Росією в Україні. Ми усвідомлюємо серйозність ситуації, тому наші дії в цьому Криза є головним пріоритетом. GasTerra також купує частину свого газу в Росії, але ми не можемо приймати жодних незалежних рішень щодо цього через його важливість для постачання газу. Якщо уряд запровадить санкції, які вплинуть на наш бізнес, вони будуть виконані. Ми контактуємо з урядом з цього приводу». Нідерландський газовий трейдер GasTerra вирішив не виконувати вимоги "Газпрому" щодо односторонніх платежів, викладених в указі президента Росії Володимира Путіна щодо оплати за постачання російського газу. У відповідь на рішення GasTerra "Газпром" оголосив про припинення поставок з 31 травня 2022 року.
Аналіз окремих галузей
Алкоголь та тютюн
Heineken (Статус за KSE - виходять) Голландська пивоварна корпорація Heineken N.V. заявила, що планує досягти угоди про продаж російських активів загальною вартістю 475 млн євро у другій половині 2022 року. «28 березня Heineken оголосила про своє рішення вийти з Росії. Ми досягаємо значного прогресу, щоб забезпечити впорядковану передачу нашого бізнесу новому власнику в повній відповідності з міжнародними та місцевими законами, і очікуємо досягнення угоди протягом другої половини цього року», – йдеться в заяві.
Хімічна промисловість
LyondellBasell (Статус за KSE - вичікують) «Починаючи з цього моменту, LyondellBasell не буде вступати в будь-які нові ділові операції або відносини з російськими державними компаніями. Ми також маємо намір припинити ділові відносини з російськими державними компаніями, наскільки це можливо з правової точки зору. Ми зараз оцінюємо, як це вплине на нашу діяльність, зокрема на сировину, комунальні послуги, постачальників ланцюгів постачання та клієнтів. Крім того, ми дотримуємося всіх американських і міжнародних санкцій, які були запроваджені в результаті цієї кризи» - повідомила компанія навесні.
Громадське харчування
DP Eurasia (Статус за KSE - вичікують) яка управляє брендом Domino's Pizza в Туреччині та Росії, за перші чотири місяці року спостерігалося зниження продажів у Росії на 1,5%, що є відносно незначним. «Поки що занадто рано говорити про відкриття нових закладів (в Росії). Але ... наш російський бізнес стійкий», — сказав директор аналітиків DP Eurasia Аслан Саранга, зазначивши, що «у групи хороші відносини з її франчайзі в країні». У квітні гендиректор заявив, що половина закладів групи в Росії є франчайзинговими, і навіть якщо компанія забажає їх закрити, вона не зможе. Зауважимо, що ця компанія також є в Україні і досі працює, незважаючи на війну.
Телекомунікації
VEON (Статус за KSE - виходять) Голландський оператор мобільного зв'язку Veon може виділити свої російські активи з більшої компанії. Голландський телекомунікаційний оператор Veon Ltd заявив, що планує продати свої російські підрозділи, на які припадає більше половини його доходів і прибутку.
Energy, oil and gas
Bellona (Статус за KSE - виходять) Bellona працює в Росії більше 30 років. Зараз ця діяльність припинена, і «Беллона» відкрила новий офіс у Вільнюсі, Литва, де продовжуватимуть роботу фахівці «Беллони», переселені з Росії. «Ми прагнемо зберегти наш досвід і будемо використовувати його для допомоги Україні, водночас ми повинні бути готові до підвищених ризиків безпеки на російських ядерних установках і сховищах відходів», — говорить засновник Bellona Фредерік Гауге.
Резюме
В 2022 році з початком широкомасштабної військової агресії Росії проти України Нідерланди разом з іншими західними союзниками здійснили фінансові обмеження по відношенню до Росії.
Однак, незважаючи на геополітичну кризу у Європі, за даними ОЕСР, темпи економічного зростання в Нідерландах становитимуть 4,3% у 2022 році та прогнозується, що економічне зростання сповільниться до 0,8% у 2023 році відповідно.
Враховуючи вищевикладене, варто зазначити, що Нідерланди рішуче засуджують напад Росії на Україну та за який Росія заплатить високу ціну. Нідерланди знаходяться в тісному контакті з ЄС, НАТО та іншими союзниками щодо впровадження відповідних санкцій проти Росії. Відповідь Нідерландів на російське вторгнення в Україну слід розглядати на цьому тлі. Дійсно, крім найрішучішого засудження нападу Росії на Україну, уряд Нідерландів відреагував безліччю способів. Він надає гуманітарну, економічну та військову підтримку.